第二部分空头支票

对于投资类保险来说，投资者应该关注的是：保险公司现实的投资渠道及市场大势、该保险公司过去的投资收益业绩。可是，一些保险公司由于过去的资产收益率并不理想，在卖保险时常常顾左右而言他；一些公司设立专门机构，收集对自己有利的资料向客户展示，而对它们自己不利的东西避而远之；有的公司收益公告甚至屡屡出现“失误”。其次，按规定代理人不能在推销中承诺预期收益，但是一些代理人却根据保险公司的某一时段的收益率夸大和误导，以吸引消费者购买。从营销学角度讲，自夸本也无可非议。然而，由于它的误导作用，有可能影响我们的判断、减少我们的预期收益！ 刘女士购买一种投资类保险前，保险代理人拿出了相关的“回报一览表”，并向其承诺肯定会盈利，回报率可达到百分之多少。一年后，收益与当初的预期出入很大，刘女士找到保险公司，却因保险条款中并没有这些内容，保险公司说对此不负任何责任。 保险与其他商品最大的不同在于，它其实是一纸期货合同，你的保险买得好不好是若干年后才能检验的，因此，保险的原则是最大诚信原则，特别是投资类保险，最忌误导。

一位保险公司的保险代理人找到李小姐，向她极力推荐一份缴保费第３年就可以领钱的保险产品，缴费时间为２０年。这位保险代理人向李小姐这样介绍该产品：如果您每年缴１０００元保费，３年共缴保费３０００元，但从第３年开始每３年可领取１０００元，每３年的回报率为３３．３３％，那么每年的回报率是１１．１１％，比银行存款划算多了。 然而专家一语道破，虽然这种说法一听之下很有道理，但完全不是那么一回事，这纯粹是对投保人的误导。 保险代理人的说法基于这样一种计算模式：投保人每年缴１０００元保费，３年共缴３０００元，到第３年领取１０００元，则回报率为１０００÷３０００×１００％＝３３．３３％，平均到每年就是１１．１１％。 其实，这只是前３年的情况，而保险缴费期为２０年，以后的每个３年就不是这种情况了。 以第２个３年为例：投保人领取的金额还是１０００元，但此时缴纳的保费已经累计达到６０００元，这个３年的回报率为１０００÷６０００×１００％＝１６．６７％，平均每年为５．５６％。这个回报率远低于第１个３年的回报率。

而且依次类推，今后每个３年的回报率逐渐降低，第３个３年的年回报率为３．７％，第４个３年年回报率为２．７８％…… 可见，这种保险的回报率是时间越长，回报率越低，保险代理人不说明这一点，而只用第１个３年的回报率来劝说投保人购买这一保险是不对的。